Valeurs liquidatives des Fonds (FCPI / FIP / FCPR / FPCI)
Pendant la durée de placement vous bénéficiez d'une information sur l'actualité de nos fonds, gérés et conseillés, et des participations :  
Nos partenaires bénéficient d'un reporting complet sur l'extranet.   Lettre S2 2017
     


  • Remarques générales sur la lecture des valeurs liquidatives dans le "non coté" : cliquer ici
  • Les valeurs liquidatives de nos Fonds sont certifiées semestriellement par les commissaires aux comptes des fonds (Cabinet Fidus ou Brossolette Audit)
  • Dépositaire des Fonds : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES

Avertissement : les performances passées ne préjugent pas des performances futures et ne sont pas constantes dans le temps. Ce type de placement ne bénéficie d'aucune garantie ou protection et comporte un risque de perte en capital, limité à l'investissement initial, et une durée de blocage mininum, sauf cas légaux de déblocages anticipés prévus par les réglements des solutions d'investissement.



 



Fonds fiscaux Création  

VL*

au 30/06/2017

Performances

depuis l'origine

hors avantage fiscal*
Fiscalité

avec prise

en compte 

de l'avantage fiscal **



 




        IR 22% +37,36%
FCPI Innovation Stratégique 2011   107,14 € +7,14%    
Stade de pré-liquidation         ISF 40% +78,57%
14/12/2017 : première distribution partielle aux souscripteurs de 32 € par Part A            


 



          IR 22% +26,14%
FCPI Art de Vivre 2011   98,39 € -1,61%    
          ISF 40% +63,98%


 



FIP Expertise Duo 2011   106,11 € +6,11% IR 22% +36,04%


 



          IR 18% +4,33%
FIP Art de Vivre & Fil. Bois 2012   85,55 € -14,45%    
          ISF 45% +55,55%


 



          IR 18% +15,24%
FCPI Expertise Innovation 2013   94,50 € -5,50%    
          ISF 45% +71,82%


 




     
IR 18% +9,57%
FCPI Expertise Calao
2014   89,85 € -10,15%    
          ISF 45% +63,36%


 



FIP Corse Développement
2015   92,90 € -7,10% IR 38% +49,84%


 



          IR 18% +16,95%
FCPI Expertise Calao n°2 2016
95,90 € -4,10%
 





ISF 45% +74,36%


 



FIP Corse Développement N°2 ***
2016   96,40 € -3,60% IR 38% +55,48%


 



(*) : les valeurs indiquées ne tiennent pas compte de l'avantage fiscal lié aux réductions d'IR (18%, 22% ou 38%) ou d'ISF (40% ou 45%) obtenues lors de la souscription

(**) : performances indicatives calculées pour des souscriptions ayant bénéficié de la réduction d'impôt

(***) : le FIP Corse Développement N°2 est ouvert à la souscription au titre de la réduction d'impôt sur le revenu 2017 (tranche IR 2017 jusqu'au 31/12/2017) ; conformément à la réglementation la valeur de souscription est de 100 €

                           














Fonds non fiscaux
Création

VL d'origine 

VL au 30/06/2017


















FCPR/FPCI Wagon Rendement
2013

1000,00 €

1034,44 €


















 

Remarques générales sur la lecture des valeurs liquidatives des Fonds composés majoritairement de participations non cotées en bourse 

  • A la différence des valeurs cotées en bourse, la valorisation des participations non cotées est conservatrice
  • → Elle ne dépend pas des fluctuations boursières
  • Ainsi la valeur liquidative d'un fonds détenant des valeurs non cotées est impactée négativement
    • par ses frais administratifs au cours des années
    • ainsi que d'éventuelles provisions comptables des lignes du fonds (difficultés économiques de la participation).
  • Simultanément, la revalorisation des lignes n'intervient généralement que
    • lors de leurs cessions (si le prix de cession est supérieur au prix d'acquisition)
    • ou comptablement, en cours du vie du fonds, lors d'une opération sur le capital d'une ligne attestant d'un prix supérieur au prix d'acquisition. Dans le cas contraire, cela impactera négativement la valorisation de la ligne.
  • Ainsi en général, dans les premières années, les valeurs liquidatives d'un fonds composé de participations non cotées sont souvent négatives avant de bénéficier d'éventuelles revalorisations à partir de la 4ème/5ème année : on parle donc de "courbe en J"


 

Liste des Mandats de Gestion conseillés par CALAO FINANCE ISF et Remploi (150 - ob Ter)

Gestion et tenue de compte des Mandats de Gestion : FINANCIERE D'UZES


   
   
             
Mandat de Gestion


Fiscalité

Création




















Conseil Privé ISF 2013

ISF 50%

juin 2013




















Conseil Privé ISF 2014 -1

ISF 50%

décembre 2013




















Conseil Privé ISF 2014 -2

ISF 50%

juin 2014

   
   
Conseil Privé ISF 2015 -1     ISF 50%     décembre 2014

   
   
Conseil Privé ISF 2015 -2     ISF 50%     juin 2015

   
   
Conseil Privé ISF 2016     ISF 50% juin 2016

   
   
Conseil Privé Remploi 2016     -     décembre 2016

   
   
Conseil Privé Remploi 2017     -     juin 2017

   
   

Avertissement : les performances passées ne préjugent pas des performances futures et ne sont pas constantes dans le temps. Ce type de placement ne bénéficie d'aucune garantie ou protection et comporte un risque de perte en capital, limité à l'investissement initial, et une durée de blocage mininum, sauf cas légaux de déblocages anticipés prévus par les réglements des solutions d'investissement.